疫情的不可抗力与契机 | 404厂

这个春节，我们告别21世纪的第一个十年，迎来了第二个十年，原本各行各业都卯足了劲儿要趁大干一场。

航班舱位锁得高高的，各种春节旅游团走起；养殖场的几万只鸡马上就可以出栏了；餐饮老板备足了货；企业订单等一复工就可劲儿生产。我也打算好走亲访友，去庙会逛逛。正设想吃着火锅唱着歌呢，新冠病毒来了！大家一片哀嚎，不怪众人如此，波及面确实是太广了。

这段时间听了太多人诉苦，大家对疫情都有自己的切身体会。很多人都想知道这次疫情对中国经济的影响大不大？受影响的行业和企业都想知道如何挺过这一关？一些人从疫情背后看到了契机和新的投资机会，一些人则应该反思抗疫中暴露的问题。

 

01

疫情对中国经济的影响

 

借用中央党校经济学部副主任王小广的话：疫情对我国的影响属于短期外部冲击，对经济中长期发展趋势影响不大。待冲击平息后，经济社会活动将一切回归正常。经济基本盘可以稳住，中国经济长期向好、高质量增长的基本面没有变化。从产业来讲，短期内对2、3月份的服务业影响较大，其中航空业、旅游业、餐饮业和酒店业受影响最大。疫情期间被压抑的需求将在疫情过户集中反弹，带动经济回升，预计下半年我国经济将逐渐回暖。

 

1、旅游业

 

作为一名曾经的民航工作人员，我负责若干航线的收益管理，日常就是与航司在各地的营业部同事配合工作，也与代理（旅行社、OTA）打交道，深知疫情对民航乃至整个旅游业的冲击有多大。

春节本来是机票和旅行销售旺季，舱位价格基本都锁在高位。核心代理早已付款切走部分航班座位（系列团），非核心代理临时团队的（单团）询价，我们给的报价也较高。正常情况下，散客的机票退改有限制，代理的成团率不达标要被航司扣除押金。

疫情一来，旅游业首当其冲，全国旅行社团队游全部暂停，航司和旅行社不能给国家添堵，要积极处理退票和退团事宜，只能靠减频（减少航班频率）来降低损失。重大疫情对航空行业的冲击较大，影响时长约为2-3个季度，可以预见民航接下来的日子不好过。

景区和游园关闭，则直接斩断了旅游产业链的上游。对于整个旅游业来说，退票退款的巨大资金压力和集中客诉压力让这个冬天格外的冷，旅游人来年很可能就失业了。不少旅行社的机票是航司的包机，包机的费用已经给了航司，能退不能退还不知道。国外航司的机票和酒店好多都不能退，但客人不接受，骂它是无良奸商。

酒店的损失不言自明，对于抗风险性差的民宿则是灭顶之灾，景区和乡村大部分已经封锁，民宿裹挟其中人迹罕至。

这个春节旅游人是在退票、退单、退团、退款中颤颤巍巍度过的，他们前途未卜。在疫情面前，任何谈钱的行为都被看做是羞耻，依赖人口红利的旅游人此刻完全丧失了谈钱的资格。他们捂着流血的伤口，笑着为每一位旅客做好退订服务，生命第一，安全无价。

只是在铺天盖地的客诉后面，同样是成千上万不知所措的旅游人。面对突如其来的海量咨询和退订需求，他们需要多一秒钟去处理各种错综复杂的关系，多一秒钟去安抚惊慌失措的员工，多一秒种去思考用哪一块纱布堵上流血的窟窿。

所以请给他们多一点尊重和多一秒钟的耐心吧，没有谁比他们更关心疫情，更希望世界和平、国泰民安。

2、餐饮业

 

餐饮商家一般都会在年前大量备货，应对已经订好的年夜饭和春节期间的巨量消费。但疫情形势日益严重，年夜饭疯狂退桌，半成品菜、海鲜、净菜等无法久存，商家欲哭无泪。

房租、人员工资、水电气都是固定成本，加上备货投入的钱，很多小饭店可能真的挨不到疫情结束。生鲜店真想不到有一天它的对手会是低价清货的酒店和餐厅。

线下餐厅尤其是火锅店这种面积大、租金贵、员工多的餐厅在一线城市可能每月损失至少五六万房租。对于外卖为主的餐饮小店，生意虽然不会受到太大影响，但是员工很多都不敢回来上班，骑手派送成了问题。

中国大餐饮行业5%的净利润确实经不起折腾。要尽量避开重资产项目，比如外卖店，投资小，又不需要和客户直接接触，在疫情中属于受影响最低的业态。要加强对中央厨房的重视，用标准化的产品让前端尽量减少操作，减少人工。经此疫情，健康饮食的概念会被越发重视，因此健康饮食的路子比较稳妥且有很大的市场空间。   

3、养殖业

 

为控制疫情传播，全国各地纷纷关闭活禽交易市场和禁止现场宰杀，许多屠宰场也禁止屠宰。屠宰场关闭，处于出栏阶段的活禽无处可销，一方面大量活禽养殖从业者可能倾家荡产，行业在短期内无法恢复；另一方面市场禽肉供应不足，会影响物价稳定。

各地区饲料厂延期开工，农村道路封锁，饲料从农村运不出来，也运不到养殖场。造成的后果是大量活禽没有饲料可喂食，将大批量饿死无法处理，可能出现新的疫情，这好像已经出现。蛋鸡场也面临无料可吃的局面，开春后蛋价可能会出现波动。

02

中小企业的出路

 

受疫情影响严重的中小型制造业、服务业企业将承受较大压力，应该重点关注。

中国制造业的土地、人力和原材料等成本优势正在逐渐消失，同时还承受着成本高涨和内需不足的双重压力，很多企业的生存现状堪忧。

对于绝大多数劳动密集型企业来说，近些年招工难已是常态。如今疫情如此严峻，国家必须要对人员密集的工厂进行严控，务工人员主观上也会减少流动，春节都延期了，复工期要更晚，所以可以预见春节后工厂的招工情况将是雪上加霜。

所有人进宿舍前都必须经过层层把关确认，而且停工员工工资也需要照付。即使这样，工厂也不愿停不能停，订单交不上货要赔偿，后续的订单也就跟不上，资金链就是生命链，银行一抽贷，民间借贷连环炸，这对于高负债率的制造业企业是巨大的打击。如果疫情在2月底得不到全面控制，可能很多中小企业就坚持不下去了。

制造业是国民经济的主体，是立国之本、兴国之器、强国之基，是国家综合实力的体现，是国家实现“中国制造2025”的基础。虽然现在的年轻人可能不喜欢它的工作环境和管理方式，不愿意去制造业工厂上班，但不能否认它确实给社会提供了大量的就业岗位。

我们在这讨论制造业的现状，制造业的转型升级，关注制造业老板的资金压力，很可能就忽视了劳动密集的含义。他们像工蚁一样在生产线上忙碌，赶在下雪之前回到故土，这个春节过后可能就没了出路。在疫情面前他们没法诉苦，男人和媳妇，交完房租还要供孩子读书。

银行要让利给实体经济，通过降息降利减少企业财务成本，对贷款给予特殊时期的延期，避免资金链断裂，造成倒闭潮。疫情结束后，采取减税、补贴等措施进一步刺激消费，扶持和帮助受影响的服务业企业恢复生产经营，疏解就业压力，这可能才是中小企业的出路。

为了减少损失，国家采取了一些金融措施来降低疫情对社会经济的负面影响。1月26日，银保监会发布关于加强银行业保险业金融服务，配合做好新型冠状病毒感染的肺炎疫情防控工作的通知。

与我们自身息息相关的有以下内容：

对受疫情影响暂时失去收入来源的人群，要在信贷政策上予以适当倾斜，灵活调整住房按揭、信用卡等个人信贷还款安排，合理延后还款期限。对感染新型冠状病毒的出险理赔客户要优先处理，适当扩展责任范围，应赔尽赔。 

做好受困企业金融服务。各银行保险机构要通过调整区域融资政策、内部资金转移定价、绩效考核办法等措施，提升受疫情影响严重地区的金融供给能力。对于受疫情影响较大的批发零售、住宿餐饮、物流运输、文化旅游等行业，以及有发展前景但暂时受困的企业，不得盲目抽贷、断贷、压贷。鼓励通过适当下调贷款利率、完善续贷政策安排、增加信用贷款和中长期贷款等方式，支持相关企业战胜疫情灾害影响。

中国人民银行等五部门2月1日联合发布《关于进一步强化金融支持防控新型冠状病毒感染肺炎疫情的通知》，推出30条措施。

为了共度时艰，一些房地产和商业管理公司也贡献了自己的心意。万达商管集团宣布，将对全国各地所有万达广场的商户自1月24日-2月25日时间内的租金及物业费，实行全免政策，此项政策的实施，预计减免租金额度将达到30-40亿元。宝龙商业针对旗下45个购物中心，在正月初一至初九期间全体商户租金减半。保利商业针对旗下22家购物中心，在正月初一至初六期间减免品牌商户6天租金。

在这个疫情肆虐，很多人对经济持悲观态度的时候，国家和商界的举措虽不能做到雨露均沾，但却能起到雪中送炭、安抚民心的作用。 

可怕的不是疫情，而是对生活看不到希望，即使疫情把我们禁足家中，我们也不能停止前进的脚步。

 

03

疫情的契机

 

除了计生用品或生育率的利好，在疫情背后，同样也显露了一些契机。

 

1、游戏和短视频

 

春节期间《王者荣耀》的峰值DAU在1.2-1.5亿之间，《和平精英》的峰值DAU在0.8-1.0亿之间，均创下历史新高。《王者荣耀》今年除夕单日流水20亿元，一举打破去年除夕13亿元的历史纪录，也是人类历史上单款娱乐产品单日收入的最高纪录。受疫情影响，很多年轻人用手游来打发时间，除了以上两款手游，《梦幻西游》、《阴阳师》、《QQ飞车》、《三国志-战略版》、《剑与远征-AFK》等手游也登顶App store畅销榜单前10。

字节跳动通过购买《囧妈》版权在旗下今日头条、抖音、西瓜视频、抖音火山版上播放的骚操作，成功圈了一大波流量。快手赞助春晚几个亿，使两个短视频霸主流量之争如火如荼。

现在长辈和年轻人都用短视频来消遣，看短视频已经成了人们的一种生活方式，在这不能出门的日子里，它更是成了消磨时间的重要方式。这次疫情成了短视频向中老年人群下沉的重要机遇。

2、在线教育

 

大家都觉得教育行业的钱好赚，于是各种课外辅导、兴趣班多如牛毛，涵盖了从小学到高中的K12教育集团发展也越来越好。技能培训机构、职业能力提升班等等，没有你想不到的，只要你想学。如此看来，教育行业的钱确实不难挣，但是在疫情的严峻形势下，各种辅导机构也都得停止线下授课。

朋友圈里大家纷纷诉苦在家快憋疯了，长时间的打游戏、刷视频让人们变得空虚，大家都想做点有意义的事，比如学习。这时候人们迫切的需要线上教育，各种嗅觉灵敏的辅导机构闻风而动，纷纷推出自家的线上课程，为了提升品牌形象、获取客户，进行免费线上教学。

线上课程可以与停止的线下课程接续起来，将不影响客户的学习连续性，减少客户退费带来的损失。好未来、新东方、高思等平台承诺线上课程与线下课的上课时间、授课教师、授课内容保持一致，而非K12在线直播大班课的形式。若这种模式可行，将为在线教育机构带来新一轮解决方案。 

事实上，在竞争愈发激烈压力越来越大的今天，无论是学生、员工还是老板，都有自我提升的需求。注重实用性、强调“即插即用”的知识付费正当其时。总之，在线教育时代is coming。

3、协同机制

 

因为防疫需要，全国人民春节延长，企业、学校延期开工（学）。这无疑会影响正常的生产经营活动，阻碍经济发展。而且外地人在返工后还需要进行隔离，再次耽误了工作。于是，许多有条件的公司，比如外企和互联网公司，纷纷开启了暂时在家办公的模式。

这对提供视频会议、团队协作、异地办公、智能移动办公平台等解决方案的供应商是个增加业务的好机会。钉钉对1000万家企业组织开放免费“在家办公”套件，不仅增加了品牌价值，也获取了一波潜在客户。

针对当前疫情可能造成延迟开学的情况，为保证学校正常的教学进度，不少学校正在谋划网络授课。如今学校还是以集体大班课为主要授课方式，此次疫情可能成为在学校和家庭间搭建远程视频授课系统的契机，那么这将又是一个协同机制的蓝海。

04

后疫情时代的反思

伴随着中国的快速发展，人口、生产资料、资本、信息、文化等各种社会要素高速流动，中国已经成为一个大流动社会。在经济飞速发展的同时，需要推进治理体系和治理能力的现代化。此次疫情就成为了一个总结反思的重要机会。 

武汉扼南北交通要道，流动性本来就很大，恰逢春运，南北都在迁徙。当这种人口超千万的大型流动城市面对重大突发情况时，如何更好的响应和维护社会秩序，是一个需要不断研究的课题。

在应对此次疫情时，各地的反应和采取的措施不一。网络上流传的“抄河南作业”是个段子，但各个地方在具体实施时浮现出的一些问题确实引人深思。

如事权在中央和地方之间的合理分工，条块之间的配合与协调，区域间的合作与排斥，城乡之间的连接与隔离，基层社会的组织动员方式等。中央迅速再次强调了集中统一领导的重要性，公安部也迅速强调未经批准擅自断路等行为将依法处置。

相信在经历此疫情后，公务员考核和追责机制会更加完善，国家在应对重大突发情况、协调调配资源上更加得心应手，地方和基层治理更加精细化。

做好中长期发展规划也是需要我们重视和提前筹划的事情。针对此次疫情所采取的经济措施，既要立足解决当前紧迫的现实问题，又要着眼经济长远的高质量发展，坚决避免大水漫灌式的扩张经济措施，坚决避免再次走到粗放式投资拉动的老路上。

应加快新支柱产业培育和“新基建”建设。例如，大力发展办公自动化、人工智能、生命健康、新能源新材料等知识和技术密集型产业，适应5G、智能网联汽车、量子通信、电子商务、在线医疗、远程教育等产业发展需求。同时，加快构建以新一代信息技术和以数字化为核心的新型基础设施，支撑产业及社会网络化、数字化、智能化升级发展。

从中长期看，中国经济的增长潜力尚未充分释放出来，制度创新尚有较大的挖掘空间，我国的宏观经济政策也还有较大的回旋余地。中国经济在经历疫情等考验之后，抗风险能力和韧性必会得到进一步增强。

---